ارز رمزنگاری شده ناپایدارترین دارایی موجود در بازار سرمایه است. این جمله را همه ما به دفعات شنیده ایم. با این حال، استیبل کوین هایی مانند یو اس دی کوین USDC و USDT وسیله مبادله ای را ارائه می دهند که بر اساس آن معامله گران می توانند تقریبا به راحتی فیات از آن استفاده کنند.
استیبل کوین به گونه ای طراحی شده است که بتواند پیش از هرچیزی درجه ای از ثبات را برای معامله گران ایجاد کند تا افراد بیشتری برای پیوستن به دنیای ارزهای دیجیتال شجاعت پیدا کنند.
تتر (Tether)، یکی از اولین استیبل کوین های بازار ارزهای دیجیتال است، به همین دلیل توانست به سرعت محبوب شده و به 5 رتبه ابتدایی market cap صعود کند.
با این حال ابهامات موجود در پیرامون USDT سبب شد تا استیبل کوینی به نام یو اس دی کوین با ثبات بیشترایجاد شود. درست مانند پروژه USDT، شرکت های بسیاری پشت ارز دیجیتال جی یو اس دی هستند.
معرفی یو اس دی کوین (USDC)
یو اس دی کوین، یک استیبل کوین متصل به دلار آمریکا است و توسط دلارهای ذخیره شده پشتیبانی می شود. بر اساس مقاله سفید این استیبل کوین، USDC برای مبتدیانی که می خواهند با خیال راحت و بدون هزینه های زیاد وارد دنیای ارزهای دیجیتال شوند، توسعه یافته شده است.
Circle+ Coinbase = کنسرسیوم CENTER
یو اس دی کوین در سپتامبر 2018 با همکاری Circle و Coinbase، توسط کنسرسیوم CENTER راه اندازی شد. USDC یکی از سریع ترین رشدها را در میان استیبل کوین ها داشته و دارای نسبت 1 به 1 با دلار آمریکا است.
نکته جالب توجه این است که Circle به عنوان یکی از شرکت های توسعه دهنده این استیبل کوین، مقدار پولی را که برای پشتیبانی از یو اس دی در گردش لازم است، در اختیار دارد.
همانطور که قبلا اشاره شد کنسرسیوم CENTER نتیجه همکاری بین Circle و Coinbase است. علاوه بر این، ارز دیجیتال جی یو اس دی دارای فرم ورک متن باز، چند ناشر و کنسرسیوم حاکم بر استیبل کوین است؛ به عبارت دیگر، Center، فریم ورکی است که امکان انتشار و ارتباط با پلتفرم های دیگر را برای USDC و حاکمیت آن، فراهم می کند.
Circle یک عضو بنیانگذار و خالق تکنولوژی اصلی و پروتکل اینترنتی موجود در CENTER می باشد. این شرکت توسط سرمایه گذاران برجسته و استراتژیک از جمله IDG Capital، Breyer Capital، General Catalyst Partner، Goldman Sachs، CICC Alpha، Baidu، WanXiang، CreditEase و EverBright Bank حمایت شده است.
Circle از طریق قابلیت های توسعه و پلتفرم های خود، به طرز قابل توجهی به خلق یو اس دی کوین کمک کرده است.
کوین بیس یکی از بهترین صرافی های مبتنی بر ارز دیجیتال و یکی از اعضای بنیانگذار CENTER است. در روند ایجاد این استیبل کوین جدید که امروزه آن را با نام ارز دیجیتال جی یو اس دی می شناسیم،کوین بیس از طریق توسعه، بینش، تسهیل راه اندازی و بازاریابی مخاطبان ارز رمزنگاری شده، کمک بسیاری به USDC کرده است.
در واقع USDC توسط این صرافی ارز دیجیتال پیشرو، هدایت و به سرعت محبوب شده است.
تاریخچه مختصر USDC
- در می سال 2018: Circle، USDC را با بودجه 110 میلیون دلاری معرفی کرد.
- در سپتامبر سال 2018: کوین USD به طور رسمی راه اندازی شد.
- در دسامبر سال 2018: بر اساس CoinMarketCap، این توکن به رتبه پنجم ارزش کل بازار رسید.
- در ژانویه سال 2019: CENTER بیانیه Grant Thornton را منتشر کرد که بر اساس این بیانیه 251 میلیون دلار برای توسعه USDC در اختیار Circle قرار داده شد.
- در می سال 2019: امکان معامله یو اس دی کوین در 85 کشور دنیا فراهم شد.
- در مارس سال 2020: پذیرش ارز دیجیتال جی یو اس دی به عنوان وثیقه، توسط استیبل کوین دای و همچنین استخراج روزانه 10 میلیون دلار USDC در اوایل شیوع ویروس کرونا.
- در ژوئن سال 2020: در میان رونق سرمایه گذاری غیر متمرکز (DeFi) استفاده از USDC شروع شد.
- در سپتامبر سال 2020: شروع همکاری USDC با بلاکچین Algorand.
- در اکتبر سال 2020: در این تاریخ ارزش کل بازار یو اس دی کوین به 2.6 میلیارد دلار افزایش یافت. اکنون USDC با Stellar و Solana شریک است.
- در نوامبر سال 2020: در این تاریخ با شروع بول ران بیت کوین، هجوم پولی دیگری به USDC اتفاق افتاد.
- در ژانویه سال 2021: تا این تاریخ، سرمایه در گردش یو اس دی سی 4.7 میلیارد دلار بوده است.
علت خلق یو اس دی کوین
معمولا دولت کشورهای مختلف به روشی موسوم به “سهولت کمی” متوسل می شوند. این امر به معنای صدور منبع جدید پول توسط بانک های مرکزی در سطح جهان است. دولت ها با استفاده از این روش اقداماتی را با انگیزه سیاسی برای رسیدن به اهداف خاص و نجات ذینفعان از سقوط انجام داده و در نتیجه اقتصاد را نابود می کنند.
در هر حال این فرایند سبب ایجاد طیف وسیعی از پیامدهای نامطلوب مانند تورم شده و شرایط مطلوبی را برای شکل گیری انقلاب ارز رمزنگاری شده ایجاد کرده و در حال حاضر در حال شکل گیری یک چشم انداز مالی است.
تمامی این تغییرات به طور فعال توسط کاربران باهوش فناوری در سراسر جهان که به شرکت کنندگان فعال در اکوسیستم ارز دیجیتال تبدیل شده اند، پشتیبانی می شود. با این حال همچنان کارهای زیادی برای پذیرش گسترده این فناوری باید انجام شود.
ممکن است اکثر افراد با وجود علاقه ای که به بازار ارزهای دیجیتال دارند، به دلیل مشکلات امنیتی، هنوز پول سنتی را به پول دیجیتالی ترجیح دهند.
عواملی که سبب می شود افراد از بازار کریپتوکارنسی دور بمانند.
1. سیستم های پیچیده ای که توسط بلاک چین های مختلف به کار گرفته می شوند:
رابط کاربری (UI) و عملکرد ارائه شده توسط ارزهای دیجیتال معمولا چنان پیچیده است که تنها مشتریان ماهر فنی نحوه کار با آنها را می دانند. USDC برای تسهیل روند پردازش طراحی شده است.
2. نوسانات بازار ارزهای دیجیتال
بازار ارزهای دیجیتال نوسانات بیش از حدی داشته و تغییرات ناگهانی در قیمت آن، بسیار ناخوشایند است؛ بنابراین استیبل کوین های مانند یو اس دی کوین، مبتدیانی را که به دنبال ذخیره ارز دیجیتال قابل اعتماد هستند، جذب می کند. استیبل کوین راهی برای جلوگیری از نوسانات ذاتی ارزهای دیجیتال است زیرا ماهیت آن بر اساس برابری با ارزش فیات است. از این رو قیمت یو اس دی کوین USDC نیز ثابت و برابر با یک دلار آمریکا است.
کنسرسیوم CENTER استیبل کوین USDC را به عنوان ابزاری برای حل این مشکلات و رفع موانع موجود در راه پذیرش ارزهای دیجیتال گسترده معرفی کرده است.
خالق یو اس دی کوین کیست؟
در سپتامبر 2018، Circle انتشار استیبل کوین USDC را با پشتیبانی فیات اعلام کرد. پیش از این، Gemini و Paxos اعلام کرده بودند که استیبل کوین ها توسط پلتفرم آنها توسعه یافته است.
Circle با همکاری Bitmain یعنی شرکت تولید کننده سخت افزار مربوط به استخراج بیت کوین، ارز دیجیتال جی یو اس دی را طراحی کرد. شایان ذکر است که در ماه می 2018، شرکت Bitmain یک دوره سرمایه گذاری 110 میلیون دلاری که توسط Circle انجام شده بود را هدایت کرده است. این شرکت USDC را به عنوان گزینه جایگزین تنظیم شده برای سایر ارزهای دیجیتال معرفی کرد.
USD کوین، اولین استیبل کوینی بود که در لیست بزرگترین پلتفرم معاملاتی یعنی کوین بیش قرار گرفت. پلتفرم Circle با همکاری با تیم کوین بیس فناوری یو اس دی کوین را توسعه داد. این شرکت، CENTER را به عنوان شرکت تابع و متعلق به کمپانی راه اندازی کرد.
علت محبوبیت رو به رشد USDC
یو اس دی کوین، در اکتبر 2018 در کوین بیس ثبت شده و در دسامبر سال 2018 صرافی معتبر بایننس این استیبل کوین را به لیست خود اضافه کرد. این امر سبب افزایش سرعت نقدینگی استیبل کوین شد.
پس از در دسترس قرار گرفتن USDC در بیش از 80 کشور دنیا محبوبیت این استیبل کوین نیز بیش از پیش افزایش یافت.
درست زمان توسعه DeFi و شروع استفاده از یو اس دی به عنوان مانعی در برابر ارزهای فیات، رشد انفجاری آن نیز در میان شرایط همه گیری ویروس کرونا رخ داد.
DeFi یا امور مالی غیرمتمرکز، از مفهوم غیر متمرکز بلاکچین استفاده کرده و آن را در دنیای مالی اعمال می کند.sector کمک کرد تا بخش اعظمی از ترافیک به USDC وارد شود.
به طور کلی چنین ویژگی های ابتکاری از جمله ییلد فارمینگ، در افزایش محبوبیت این استیبل کوین موثر بوده است. یو اس دی کوین، با واریز مبالغی در پلتفرم های مختلف مالی غیر متمرکز، به یکی از دارایی های پیشرو در بازار ارزهای دیجیتال تبدیل شده است.
در زمان نوشتن این مقاله سرمایه در گردش یو اس دی کوین، برابر با 6/20 میلیارد USDC است. سرمایه در گردش به تعداد ارزهای دیجیتال یا توکن هایی گفته می شود که به صورت عمومی در دسترس هستند. با بلوغ زیرساخت های پیرامون پروتکل های غیرمتمرکز، آینده روشنی در انتظار این استیبل کوین خواهد بود.
انتشار USDC 2.0
در آگوست 2020، کنسرسیوم CENTER از نسخه به روز شده USDC رونمایی کرد. USDC 2.0 از قابلیت های پیشرفتهای نظیر کیف پول های دیجیتال و سایر سرویس های پشتیبانی کننده از استیبل کوین، برخوردار است. پیش از این دارندگان یو اس دی کوین و سایر توکن های مبتنی بر اتریوم برای پردازش معاملات مجبور به پرداخت کمیسیون بوده اند به همین دلیل در آن زمان مشتریان با نگهداشتن ETH در حساب کاربری خود، هزنیه های گس را پرداخت می کردند.
بر اساس نظر توسعه دهندگان، این امر مانعی برای مقبولیت گسترده آن بوده است. برای از بین بردن این مانع، CENTER قابلیت ارسال بدون گس (GAS) را در USDC ادغام کرده است. این امر به توسعه دهندگان کیف پول دیجیتالی امکان می دهد تا از طرف مشتری کمیسیون پرداخت کرده و یا اینکه هزینه ها مستقیما به جای ETH به توکن های USDC اعمال شوند.
همچنین تیم پلتفرم قرارداد هوشمند عمومی USDC را برای پشتیبانی توسعه داده است. توسعه دهندگان می توانند این سرویس را به تنهایی و یا به صورت یک سرویس شخص ثالث پرداخت هزینه های مربوطه، ارائه دهند.
تیم کنسرسیوم معتقد است که ارسال بدون گس به طور قابل توجهی توانایی یو اس دی کوین را در پرداخت ها، معاملات همتا به همتا و تجارت الکترونیکی گسترش خواهد داد. این بروزرسانی کاملا با نسخه های قبلی پروتکل سازگار است. این بدان معناست که USDC 2.0 بر کیف پول های دیجیتالی، صرافی ها یا برنامه های تلفیق شده با ارز دیجیتال جی یو اس دی تاثیری نخواهد گذاشت.
تعداد یو اس دی کوین های در گردش
اعلام عدد دقیق کمی دشوار است. بر اساس تئوری ممکن است تعداد یو اس دی کوین های موجود نامحدود باشد. سکه های جدید مطابق با تقاضای بازار ایجاد می شوند. به این معنا که هر زمانی که افراد با دلارهای خود قصد خرید کوین را داشته باشند، سکه های جدیدی ایجاد می شوند.
بر اساس نظر کارشناسان عواملی در طی این سال ها به ویژه سال 2020 سبب شده تا USD کوین، از محبوبیت زیادی برخوردار شود. یکی از این عوامل افزایش ناگهانی و شدید محبوبیت مالی غیر متمرکز است. USD کوین، با توجه به نحوه عملکردش دیدگاه مشترکی با بسیاری از پروتکل های دیفای ارائه داده است.
امنیت شبکه USD کوین چگونه است؟
تمامی USD کوین های در گردش در واقع توکن های ERC-20 هستند که در بلاک چین اتریوم یافت می شوند. در این میان یکی از بزرگترین مزایا، چگونگی نحوه ادغام آن با برنامه های مبتنی بر اتریوم است. همانطور که پیش از این نیز اشاره کردیم، امنیت و ثبات این استیبل کوین با دلار ذخیره شده تامین می شود.
تفاوت USD کوین با تتر و دیگر استیبل کوین ها در چیست؟
استیبل کوین های ارزهای رمزنگاری شده را می توان در چهار گروه قرار داد:
1. وثیقه فیات:
این گروه شامل تمام استیبل کوین هایی می شود که به ارزش فیات وابسته هستند. تمام کوین های وثیقه، به صورت متمرکز طراحی می شوند. پروژه هایی مانند موارد زیر در این گروه قرار دارند:
- Tether (USDT)
- TrueUSD (TUSD)
- Gemini Dollar (GUSD)
- Paxos Standard Token (PAX)
- Gigix Gold (DGX)
- USD Coin (USDC)
2. وثیقه رمزنگاری شده:
استیبل کوین هایی هستند که ارزش آنها به دارایی های رمزنگاری شده وابسته است. پروژه های زیر در این گروه قرار دارند:
- Makercoin (MKR & DAI)
- Havven (nUSD,HAV)
3. الگوریتمی بدون وثیقه:
مدل های اقتصادی مبتنی بر نرم افزار که بدون استفاده از دارایی وثیقه ای به دنبال ایجاد ثبات قیمت هستند. به طور مثال:
- Basis
- Kowala
- Fragments
4. ترکیبی:
این گروه شامل استیبل کوین هایی می شود که به ترکیبی از رویکردهای ذکر شده در موارد قبلی متکی هستند. پروژه زیر یکی از این موارد است:
- پروژه Carbon
یو اس دی کوین در گروه اول یعنی وثیقه فیات قرار گرفته و یک استیبل کوین متمرکز و ثابت است. به طور کلی تمام پروژه های موجود در یک گروه، به روشی مشابه کار می کنند و فقط تفاوت های جزئی با یکدیگر دارند. برجسته ترین Tether (USDT) است که به دلیل امتناع از انجام یک ممیزی، کاملا شفاف شناخته می شود. مورد دیگر Digix Gold (DGX) است که ارزش آن به طلا وابسته است.
سایر استیبل کوین های وثیقه دار گواهی های منظمی را منتشر کرده و با دلار آمریکا پشتیبانی می شوند. تفاوت های اصلی میان آنها به سیاست های مربوط به هزینه ها و شرکا سازمانی مختلف برمی گردد؛ اما مدل کسب و کار در اکثر موارد مشابه است.
مقایسه USDC با تتر (USDT)
USDT قطعا یکی از اولین استیبل کوین ها و مطمئنا از محبوب ترین آنها تا به امروز است. با این حال، مسائل نظارتی و ابهامات پیرامون Tether سبب ایجاد احساس عدم امنیت نسب به این استیبل کوین شده است؛ بنابراین امروزه یو اس دی کوین در مقایسه با USDT به یک گزینه محبوب در میان مردم تبدیل شده است.
پیش از هر چیزی، USDT و USDC هر دو استیبلکوین های متمرکز هستند. USD کوین توسط کنسرسیوم CENTER و USDT توسط Tether Holdings Limited صادر و اداره می شوند.
در رابطه با مقررات نیز، USDC و شرکت های پشتیبان آن ثابت کردند که با تمام آنچه بر سر راهشان قرار گرفته است مطابقت دارند. از طرف دیگر،USDT و شرکت های پشتیبانی کننده آن تا حدی از مقررات پیروی کرده و به طور کلی از سوالات ناراحت کننده طفره می روند.
گواه منابع مالی تتر تا حدودی مبهم است. تتر بخشی از استیبل کوین خود را با نقدینگی پشتیبانی کرده و مابقی آن نیز با وجه نقد پوشش داده می شود.
همچنین ممکن است در برخی مواقع شامل دارایی های دیگر و وام های قابل دریافت ارائه شده توسط تتر به اشخاص ثالث باشد. در مقابل، USDC کاملا شفاف و حسابرسی شده است و به طور کامل توسط پول نقد پشتیبانی می شود.
در حالی که Tether ارتباط مبهمی با تیم مدیریت Bitfinex داشته و از طریق یک شرکت offshore منتشر می شود؛ اما USD کوین از طریق شرکت های مشهور مستقر در ایالات متحده آمریکا صادر و پشتیبانی می شود و دارای یک تیم مدیریتی درجه یک از شرکت های معتبر مختلف است.
با وجود رشد یو اس دی کوین، USDT همچنان دارای حجم معاملاتی 100 و ارزش بازار 4 برابری است.
بهترین صرافی ها برای خرید ارز دیجیتال یو اس دی کوین کدامند؟
در صورت تمایل می توانید ارز دیجیتال یو اس دی را در صرافی های زیر خریداری کنید:
- صرافی بایننس (با جفت ارزهای BTC و BNB)
- صرافی پولونیکس (با جفت ارزهای BTC، ETH، XRP، BHC، STR، LTC، ZEC، XMR و DOGE)
- صرافی کوین بیس پرو (با جفت ارزهای BTC و ETH)
- صرافی کوین بیس
- صرافی کوینکس (با جفت ارز USDT)
- صرافی کوین سوپر (با جفت ارزهای BTC و USD)
- صرافی OKEx (با جفت ارزهای BTC و USDT)
- صرافی CPDAX (با جفت ارز BTC)
- صرافی هات بیت (با جفت ارز USDT)
- صرافی کوکوین (با جفت ارزهای BTC، ETH و USDT)
- صرافی کوربیت (با جفت ارز KRW)
- صرافی FCoin (با جفت ارز USDT)
- صرافی LATOKEN (با جفت ارزهای BTC و ETH)
- صرافی SouthXchange (با جفت ارزهای BSV و DASH)
- صرافی COSS (با جفت ارزهای BTC و ETH)
- صرافی Crex24 (با جفت ارز USD)
علاوه بر موارد ذکر شده، USDC را می توان در صرافی کوین بیس به دلار و بالعکس تبدیل کرد.
پروژه های مشابه با USDC
- Tether (USDT): قدیمی و محبوب ترین استیبل کوین با پشتوانه دلار آمریکا.
- TrueUSD (TUSD): توکن ERC-20 با پشتوانه دلار ارائه شده توسط پلتفرم TrustToken.
- Gemini Dollar (GUSD): توکن ERC-20 وابسته به دلار که توسط صرافی Gemini منتشر شده است.
- Paxos Standard Token (PAX): توکن ERC-20 وابسته به دلار آمریکا.
- Dai (DAI): استیبل کوین ERC-20 وابسته به دلار آمریکا.
- bitCNY (BITCNY): استیبل کوین منتشر شده در بلاکچین BitShares، با پشتوانه یوان چین (CNY).
- bitUSD (BITUSD): استیبل کوین منتشر شده در بلاکچین BitShares، با پشتوانه دلار آمریکا (USD).
- bitEUR (BITEUR): استیبل کوین منتشر شده در بلاکچین BitShares، با پشتوانه یورو (EUR).
- Stasis Eurs (EURS): استیبل کوین وثیقه ای ERC-20 وابسته به یورو.
- nUSD (NUSD): استیبل کوین ERC-20 منتشر شده توسط بنیاد Havven.
- White Standard (WSD): استیبل کوین وابسته به دلار آمریکا که برای پرداخت های جهانی در پروتکل Stellar منتشر شده است.
آینده ارز دیجیتال یو اس دی کوین
افزایش تقاضا از منابع مالی غیرمتمرکز (DeFi) حامی رشد یو اس دی کوین است. خدمات جدید دیفای مانند ییلد فارمینگ در حال افزایش حجم USDC هستند.
در مقایسه با نزدیک ترین رقیب USDC، یعنی USDT، مردم اغلب از USDC برای تراکنش های جزئی و کوچک استفاده می کنند. این امر نشان دهنده موارد استفاده بنیادی تر است. علاوه بر این، معاملات همتا به همتا یک روش ویژه محبوب برای بدست آوردن USDC است.
بر طبق برنامه های Circle آنها قصد همکاری با بانک های بازرگانی را دارند. این بانک ها به کاربران امکان می دهند تا از طریق حساب های بانکی موجود خود استیبل کوین را واریز و برداشت کنند. در آوریل 2021، ناشر USDC و Circle با یک بانک بازرگانیبه نام Signature (با خدمات کامل)، مستقر در نیویورک همکاری کردند. در نتیجه بانک Signature به دلیل نگهداری میلیاردها دلار سپرده ذخیره مربوط به یو اس دی کوین، به موسسه مالی پیشرو Circle تبدیل شد.
ارز دیجیتال جی یو اس دی به عنوان توکن ERC-20 بر روی بلاک چین اتریوم عمل می کند. همچنین USDC بر روی سه بلاک چین دیگر یعنی Algorand،Solana (به ترتیب به عنوان توکن های ALGO و SOL) و همچنین بلاکچین Stellar کار می کند. کوین ها USD 17 میلیون بار فقط در بلاکچین Ethereum منتقل شده اند.
بازار استیبل کوین به طور فزاینده ای رقابتی است؛ USDC توانسته است سهم خود را در این بازار افزایش دهد. در حالی که Tether همچنان در بازار چندین بلاکچین پیشرو است؛ تقاضا برای گزینه های دیگر تنظیم کننده بازار افزایش می یابد.
بیزینس مدل یو اس دی کوین، مبتنی بر کسب سود وثیقه های فیاتی است که USDC را پشتیبانی می کنند. علاوه بر این، USD کوین لزوما نیازی به درآمدزایی از طریق خود معاملات ندارد.
مالک این استیبل کوین یعنی Circle، یک شرکت فناوری مالی جهانی است که محصولاتی را در رابطه با مصارف USDC و پذیرش آن در آینده، ایجاد کرده و از آنها کسب درآمد می کند. در نتیجه، مدل کسب درآمد یو اس دی کوین، مشابه خدمات گسترده پلتفرم است. برای مثال این خدمات شامل خدمات تراکنش بانک ها است که از طریق کارمزد و اهرم ها (Leverages) از APIها استفاده می کنند.
