از افسانه و نبوغ جان باگل تنها کافی است به این مورد اشاره کنیم که او جزو تاثیرگذارترین سرمایه گذاران نیم قرن گذشته است. این سرمایه گذار بزرگ به عنوان بنیانگذار Vanguard و خالق صندوق شاخص بورس نیز شناخته می شود.
اما نبوغ او در حوزه سرمایه گذاری از کجا سرچشمه می گیرد؟ جان باگل از چنان شهرتی در میان سرمایه گذاران برخوردار است که هیچکس حاضر به از دست دادن نقل قول های حیرت انگیز او نیست.
اگر همچنان در رابطه با نبوغ این افسانه سرمایه گذاری شک دارید، بهتر است بدانید که شاگردان تنها بعد از 10 تا 20 سال به سرمایه گذاران بزرگی تبدیل شده اند. افرادی که سود هنگفتی را به جیب زده اند.
به همین خاطر است که به هیچ عنوان نباید نقل قول های او را از دست داد.
نقل قول هایی هوشمندانه از جان باگل
هنگامی که جان باگل نخستین بار با صندوق شاخص جدید خود با درصد سود -3.52 درصد پا به صحنه گذاشت، مورد تمسخر همگان قرار گرفت. جالب است بدانید این حرکت جان باگل در دوره خود به «حماقت باگل» شهرت داشت. با این حال این صندوق با سرمایه ای بالغ بر 260 میلیارد دلار به عنوان شگفتی بزرگی در جریان است.
در رابطه با صندوق های سرمایه گذاری همه به خوبی می دانستند که چگونه باید از سایر سهم ها پیشی گرفت؛ تنها کافی بود که یک مدیر هوشمند انتخاب کنند. مدیری که به خوبی بداند چه زمانی بهترین فرصت برای خرید یا فروش سهام هاست.
جان باگل انقلابی در این دیدگاه به وجود آورد. او رویکردی دیگر را برای پیشی گرفتن از رقبا پیش گرفت و بدین ترتیب تحولی شگرف در صنعت سرمایه گذاری به وجود آورد. با ما و نقل قول های خواندنی جان باگل همراه باشید.
1. متنوع سازی
«در انبار به دنبال سوزن نباشید، تنها کافی است انبار کاه را بخرید!»
این جمله خلاصه حرکت باگل در برخورد با صندوق های سرمایه گذاری است. او به جای استخدام یک مدیر خرید کل صندوق را در پیش گرفت.
2. هزینه ها
«کنایه غم انگیزی در میان ما سرمایه گذاران وجود دارد. ما بهای آنچه را که برای آن هزینه زیادی می کنیم دریافت نمی کنیم، بلکه دقیقاً همان چیزی را دریافت می کنیم که هیچ بهایی بابت آن نپرداخته ایم.»
دوره آموزشی از صفر تا سطح پیشرفته در ترید که با هدف “استاد تمامی ترید” طراحی شده است
به عبارت دیگر هر دلاری که شما از پرداخت هزینه برای استخدام یک مدیر آگاه و باتجربه امتناع می کنید، برای خودتان بازدهی دارد و نه مدیر استخدام شده. این نقل قول باگل درست در جایی مقابل شعارهای بازاریابان قرار دارد:
آنچه را به دست خواهید آورد که بابت آن هزینه کرده باشید.
3. زمان بندی بازار 
«این ایده که برای ورود و خروج سرمایه گذاران به بازار بورس زنگ به صدا در می آید، قابل اعتماد نیست. با وجود 50 سال سابقه در این حوزه کمتر شخصی را می شناسم که با در نظر گرفتن این هیاهوها به موفقیت دست یافته باشد»
افرادی که زمانی ایده آل برای سرمایه گذاری در بازار تعیین می کنند، این کار را تنها برای جلب توجه دیگران و پیدا کردن طرفداران زیاد انجام می دهند.
«بزرگترین مشکل ناشی از زمان بندی سرمایه گذاری تفاوت بازده سرمایه گذاران نسبت به جریان بازار است. این فرایند برای بسیاری از افراد تنش زا تلقی می شود.»
عمده ترین ایراد علمی وارد به زمان بندی این است:
زمان بندی زمانی که تعداد زیادی از سرمایه گذاران به طور همزمان به بازار وارد یا از آن خارج می شوند دیگر کارکردی ندارد. محبوبیت بیش از حد چنین سیستم پایانی جز سقوط نخواهد داشت.
4. حجم معاملات
«طی سال های اخیر معاملات سالانه سهام (که به دلیل هزینه های معاملات ارزش منفی برای معامله گران دارد) ارزشی برابر با 33 تریلیون دلار داشته است. اما زایش سرمایه (به معنای هدایت سرمایه در بخش هایی مانند مشاغل جدید، تکنولوژی های بی مانند، پیشرفت های پزشکی و تجهیزات مدرن ارزشی بالغ بر 250 میلیارد دلار داشته است. به عبارت دیگر 99.2 درصد از معاملات بازار را گمانه زنی در رابطه با بورس و 0.8 درصد دیگر آن را هدایت سرمایه در بخش های ساخت و ساز تشکیل می دهد.
به زبان ساده تر جان باگل بیان می کند بیش از 99 درصد از فعالیت ها در وال استریت صرف معاملات ساده شده و تنها کمتر از یک درصد از این معاملات با هدف خلق ایده های نو سرمایه گذاری می شود. این نقل قول یک تفسیر غم انگیز در رابطه با صنعت سرمایه گذاری است.
5. صندوق های شاخص
«استفاده از داده های صندوق های شاخص راهکاری ایده آل برای آگاهی از نرخ بازدهی بازار است. این داده ها بدون هیچ گونه تلاش و با حداقل هزینه به دست می آیند. صندوق های شاخص ریسک ناشی از خطای فردی را از بین می برند و تنها ریسک ناشی از بازار را باقی می گذارند.
آخرین نکته مهمی که جان باگل در این خصوص بیان می کند به شرح زیر است:
«همواره این ریسک وجود دارد که بورس سرمایه گذاران را با خسارت های کوتاه مدت مواجه کند. به همین خاطر است که من بخش اعظمی از نمونه کارهای خود را در صندوق های اوراق قرضه نگهداری می کنم.»
6. سرمایه گذاری ساده 
«سرمایه گذاری آنقدر دشوار نیست که شما تصور می کنید. به منظور موفقیت در سرمایه گذاری تنها کافی است که چند کار درست را انجام دهید و دست به اشتباهات جدی نزنید.»
این جمله شاید در نگاه اول کلیشه ای به نظر برسد، اما محال است جان باگل چالش هایی را که در سرمایه گذاری با آن مواجه هستیم، نادیده بگیرد. اگر به دنبال لیستی از «چند کار درست» هستید، به موارد زیر توجه کنید:
مدیریت احساسات، خودداری از طمع، کنترل هزینه ها، متنوع سازی سرمایه گذاری ها، صبور بودن و نگرش طولانی مدت داشتن، کنترل ریسک، برخورداری از برنامه ای بلندمدت و مواردی از این دست.
7. زمان و صبوری
«زمان دوست شما و شوق بیش از حد دشمن شماست»
8. ریسک بازار سهام
«اگر تصور از دست دادن 2 درصد از سهام خود در بازار برای شما مشکل است، بنابراین بهتر است که در بورس سرمایه گذاری نکنید.»
9. اعتماد کردن به دلالان
«دشواری فهماندن چیزی به فردی که کوچک ترین شانسی برای فهم آن به شما نمی دهد، شگفت آور است.»